但是“短期暴利”是存在的，而且令人炫目不已。其操作手法無非是賭博式的：行情突破止損點，非但不嚴格止損，而且加碼補倉，融資借貸。這樣在短期運氣極佳的牛市可以獲得暴利。但是由於其一貫如此投機，行情真正轉向，形成頭部時必遭致命一擊。利潤“來也匆匆，去也匆匆”，自欺欺人，浪費生命。暴利實在等同於“爆倉的力量”。

我的一個朋友，2007年初10萬元入市，是新手。當年9月的時候，告訴我一個“秋天的童話”，他的帳戶資金已經接近100萬。我大吃一驚，立刻勸其止贏，清倉，最好把帳戶關閉。他錯愕地問我原因。我回答他：“你的操作手法中一定有定時炸彈，你的盈利一定是不穩定的。如果你以這樣的速度穩定盈利，5，6年後你就是又一個李嘉誠。”朋友不能理解，當然不會聽我的，結局可想而知。

基於機率思考的遊戲

交易是機率心理遊戲。以機率的眼光處理交易問題，而不是著眼於具體的某次交易。交易是心理遊戲：許多朋友在模擬交易中能取得不錯的成績，一旦迴歸實戰，卻時常一敗塗地。說明實戰心理的巨大影響力。

交易是基於機率思想的心理遊戲：偶然性蘊含在必然性之中，必然性透過偶然性表現出來。交易不是孤注一擲的賭博，而是連續進行的遊戲，掌握了良好的交易策略，盈利是必然的不是偶然的，儘管我們未必能夠事先完全把握哪次是盈利的，哪次是失利的。不要執著於某次具體的交易，輸贏都是可能的，輸了就止損，贏了就止贏，在資金管理的基礎上順其自然。

提到基於“機率”的思考方式，我們不能不講一個巴菲特的故事。

一次高爾夫遊戲中，巴菲特的球友們決定同他打一個賭。他們認為：巴菲特在三天高爾夫比賽中，一桿進洞的成績為零。賭注是：如果巴菲特贏了（能夠一桿進洞），將獲得20000美元。如果他輸了，只需要付出10美元。每個人都接受了這個建議，但巴菲特先生拒絕了。

他說：“如果你不學會在小的事情上約束自己，心存僥倖，你在大的事情上也不會受內心的約束”。這是因為，一桿進洞對於一個職業高手也是一生難求的幸運，像巴菲特這樣的蹩腳業餘玩家，而且時間限制在三天內，成功的機率為零。零乘以20000美元也是零。從機率的角度思考，不應該心存僥倖，冒毫無勝算的風險，哪怕風險只有10美元。基於機率的風險控制的思想完全根植在他的血液裡。巴菲特先生成功的關鍵，在於他具有特殊的個人品質。

止損，不要怕疼

成功的止損要接受，失誤的止損也同樣必須接受。理解止損就必須理解錯誤的止損。如果止損都是正確的，就不需要止損了。

“成功的止損”是指：止損後行情繼續向壞的方向發展，避免了更大的損失。

“失敗的止損”是指：止損後行情向有利方向發展，如果不執行止損指令，反而能減低損失。

最低階的選手對成功的止損都是耿耿於懷不能接受的。中級交易員有了進步，成功的止損後，能夠心懷坦然。但是多次面對失敗的止損，會產生強大的心理挫折感，甚至完全放棄止損，導致滿盤皆輸。txt電子書分享平臺

顛覆常規思維=交易成功（5）

曾有人做過實驗，將一條兇猛的鯊魚和一群熱帶魚放在同一個池子，然後用強化玻璃隔開。

最初，鯊魚每天不斷衝撞那塊看不到的玻璃，奈何只是徒勞，它始終不能過到對面去。實驗人員每天都放一些鯽魚在池子裡，所以鯊魚也沒缺少獵物，只是它仍想到對面去，想嘗試那美麗的滋味。它不斷地衝撞那塊玻璃，試了每個角落，每次都是用盡全力，總是弄的傷痕累累。持續了好一些日子，每當玻璃出現裂痕，實驗人員馬上加上一塊更厚的玻璃。

後來，鯊魚不再衝撞那塊玻璃了，對那些斑斕的熱帶魚也不再在意，好像他們只是牆上會動的壁畫。鯊魚開始等著每天固定會出現的鯽魚，然後用他敏捷的本能進行狩獵，好像回到海中不可一世的兇狠霸氣。

實驗到了最後的階段，實驗人員將玻璃取走，但鯊魚卻沒有反應，每天仍是在固定的區域遊著，它不但對那些熱帶魚視若無睹，甚至當那些鯽魚逃到對面去，它就立刻放棄追逐，說什麼也不願再過去。實驗結束了，實驗人員譏笑它是海里最懦弱的魚——因為它如此怕痛。

止損當然是令人心痛的，但是交易者不能因為怕痛就不止損啊，這樣的話，你永遠品嚐不到穩定盈利的美味。