以在香港發行自己的鈔票。這些都標誌了滙豐銀行的市場領導者地位。

銀行，如果說是一種特殊行業的話，其特殊之處就在於對於市場基礎條件的高度依賴，以及對於整個市場體系的核心作用。簡單的商品買賣業務，即使在制度條件嚴重缺失的條件下，也有可能成功進行，而高度依賴信用、交易週期很長的銀行業，必須在足夠的制度條件下才會出現和發展。而一旦制度條件成熟到可以發育出健全的銀行體系，那就標誌著市場體制達到了相當的完善和成熟程度。滙豐銀行的歷史充分表明了這一點。當19世紀滙豐銀行在香港上海快速發展的時候，中國自身的金融業卻因受制於制度條件的不足，依舊停留於低層次的發展階段。他們的大發展還要等上幾十年才會出現。

從另一個角度來說，當某地的經濟發展達到一定程度以後，必然會提出對於金融服務業的更高要求。這時，如果沒有對市場的刻意阻礙，市場參與者會自己創造出適合需要的金融機構，為自己提供所需的金融服務。而如果因為存在著對市場發育的刻意阻礙，使得這一程序不能順利進行，就會造成市場的發展規模和內在規則之間的不平衡，這時，就會出現許多看上去好像是自由交易無力解決的問題。比如，中國的許多企業都被銷售資金的難於回收所困擾。企業往往要承擔很長的賬期及由此帶來的資金壓力。這種局面實際上正是金融服務落後的結果。下游的商業企業由於很難從銀行得到流動資金，於是只能採取佔壓上游供貨商貨款的方式解決自身的現金流問題。而這必然帶來信用不足、壓制生產、風險增大等問題。如果在產業叢集地帶可以自由發展出為當地企業服務的地方銀行，就可以有效地解決和整理企業間的債務問題。高度的商業道德只能產生於完善高效的市場體制。

隨著中國經濟的持續發展，金融領域的落後狀況造成的損耗將越來越大。希望滙豐的重返中國標誌著中國金融行業大發展的開始。如果說，在金融支援不力的條件下，中國經濟依然能夠取得驚人的發展，那麼，當健全的金融服務體系出現以後，中國經濟的發展必將是無可限量的。

書包　網　。　想看書來

進入二十世紀的中國（1）

一百個存摺的故事

金融體系的封閉落後對中國經濟和社會發展的阻礙已經越來越明顯。儘快實現金融行業對內對外的全面開放已成當務之急。只有開放才能解決金融領域的諸多問題，也只有開放金融才能對經濟發展發揮應有的推動作用。中國人並不缺乏經營金融的能力和天賦。民國時期，中國擁有相當發達的金融業。上海、天津成為國際性的金融中心；中國擁有一批世界水平的金融家。金融業的這種發達狀況極大地推動了當時工商業的發展。甚至可以說，當時的中國擁有著超過其經濟發展水平的金融體系。

在許多人看來，銀行是一種頗為特殊的企業，和其他企業大不相同。公眾的這種觀念，是金融業長期維持壟斷地位的重要原因。特殊行業嘛，自然應該執行特殊政策。但實際上，銀行和其他企業並無本質上的區別，只不過銀行經營不是服裝、食品、家用電器等商品，銀行經營的是貨幣。貨幣雖然有其特殊性，但仍然是一種商品。所以，銀行同樣是買進賣出的企業而已。

民國時期，中國人就是這樣看待金融業的，在當時人看來，銀行就是把錢倒來倒去，以此牟利的一種買賣。所以，那時有人投資開辦銀行，是很平常的事情，和投資開辦飯館、戲院、貿易公司沒什麼區別。當時，經濟發展水平不高，社會不富裕，大家都缺錢，缺者為貴，於是，使用貨幣的成本，也就是銀行利率就比較高。經營短缺的商品自然比較有利。於是，那時的銀行、錢莊為數不少。大大小小，隨處可見。《圍城》裡方鴻漸的岳父就經營著一家“點金銀行”。

1915年，一個叫陳光甫的人在上海創辦了一家小銀行。額定資本僅10萬元，人員僅7人。雖然當時的銀元購買力很強，但10萬元也不算是大數目。這樣一家小銀行，本來並無任何特殊之處，但卻因為其獨特的經營方針，在金融界一時獨一無二。這家小銀行別出心裁地開辦了小額儲蓄業務，並且一元起存。

銀行經營儲蓄業務，在現在的人看來是理所當然，在當時怎麼會成為另類呢？當時，一家典型的銀行是這樣的：幾個出資的股東，可能是有財力的生意人，也可能是宦囊鼓鼓的官員，各自拿出一筆較大數目的錢來，湊成股本，銀行就辦起來了。然後就用這股本向工商企業放貸，賺取利差。

這種銀行，是企業家的助手和工具，